三家股份制银行上半年存款"跃进" 中间业务收入高增长成盈利引擎
截至6月底，平安银行存款余额较年初增长23.99%，浦发银行增长13.93%，华夏银行增长9.7%
虽然从8月7日华夏银行拉开中报序幕至今，仅三家股份制银行披露了上半年业绩，但这三家银行的超预期表现还是让其他上市银行的中报变得更加值得期待。
已经公布的华夏银行、浦发银行和平安银行半年报显示，上半年三家银行的净利增速分别为18.77%、16.87%和33.74%。
上半年，三家股份制银行存款呈现快速增长。平安银行存款余额1.5万亿元，较年初增长23.99%；华夏银行较年初增长9.7%，快于资产增速3.36个百分点；浦发银行存款余额为三家银行中最高的2.76万亿元，较年初增长13.93%。
同样实现高速增长的还包括三家银行的中间业务收入。其中，平安银行非利息净收入在营业收入中占比提高了近9个百分点，达到29.31%。
净利增速略超预期
净利增速将继续放缓是此前业内对于上市银行中报一致的预判。多家机构预计，2014年中期A股上市银行净利润同比增长11%左右，环比一季度继续下降。其中，国有大行、股份制和城商行净利润增速分别为9%、15%和16%。
目前来看，已公布的三家银行的净利润增速均超过15%的平均预期。华夏银行、浦发银行和平安银行上述指标分别为18.77%、16.87%和33.74%。
此外，银监会最新数据显示，截至2014年二季度末，商业银行当年累计实现净利润8583亿元，同比增长13.96%。而分析师也表示，股份制银行的净利润增速跑赢行业平均数是大概率事件。
存款“跃进”
上半年，三家股份制银行存款均保持较快增长，其中平安银行存款余额1.5万亿元，较年初增加2919.02亿元，增幅为23.99%。该行中报称，上半年存款增量为上年全年增量的1.5倍。浦发银行存款余额为2.76万亿元，比2013年底增加3370.87亿元，增幅为13.93%。华夏银行存款总额1.29万亿元，比年初增加1142.02亿元，增长9.7%，快于资产增速3.36个百分点。
同花顺数据显示，截至去年年底、去年年中、2012年年底，上述三家银行的存款余额分别为：平安银行1.22万亿元、1.18万亿元和1.02万亿元；华夏银行1.18万亿元、1.09万亿元和1.04万亿元；浦发银行2.42万亿元、2.39万亿元和2.13万亿元。
分析人士指出，今年上半年商业银行类余额宝产品相继出炉，并发力互联金融产品和平台建设，开始逐渐收复流失的存款失地。
国泰君安报告称，华夏银行“稳存款增存款”成果显著：上半年日均存款增长11%，保持高速稳定增长。
华泰证券分析称，平安银行推出的橙E平台，大幅加强中小企业批量获客能力，新增日均存款994亿元。“二季度存款环比增长9%，存款的高速增长使得该行对成本付息率较高的同业负债需求下降，二季度同业负债环比减少19%”，国泰君安分析。
继续加速的中间业务
此前有分析预计，在同业监管压力下，上市银行上半年同业非标资产派生的中间业务收入增速将放缓。
而已经公布的三家上市银行中报显示，中间业务收入仍有不少亮点。
平安银行称，上半年非利息净收入101.79亿元、同比增长107.82%，在营业收入中的占比由上年同期的20.91%提升至29.31%。其中，手续费及佣金净收入77.71亿元，同比增长77.58%。
浦发银行上半年手续费及佣金净收入104亿元，同比增长64.39%，占比为17.62%，比上年同期上升4.02个百分点。“上半年该行净利润增速略高于我们预期，主要原因是中间业务收入增长超预期和拨备力度低于预期”，申银万国分析称，“中间业务收入快速增长主要是由于新兴业务手续费收入能力保持较快增长，其中资金理财、信用承诺和代理业务同比分别增长392%、66%和63%。上半年，理财销售总量超过2.14万亿元，同比增长1.4倍，理财业务实现中间业务收入超过20亿元，超过去年全年规模。上半年，该行非利息收入占营业收入的比重较2013年年末上升6.84%至21%”。
上半年，华夏银行实现中间业务收入41.44亿元，同比增加8.36亿元，增长25.27%；中间业务收入占比15.71%，同比提高0.81个百分点。其中托管手续费收入5.05亿元，同比增长117.99%。
不良贷款双升
根据银监会发布的2014年二季度监管统计数据，2014年二季度末，商业银行不良贷款余额6944亿元，较上季度末增加483亿元。商业银行不良贷款率为1.08%，较上季度末上升0.04个百分点。
瑞银证券预计，上市银行二季度银行业不良贷款率环比回升4个BP至1.08%；分地区来看，山东、广西不良贷款回升较快，不良贷款回升呈现一定区域扩散特征。预计二季度上市银行仍然面临较大的不良贷款生成压力，尤其是在产能过剩和贸易融资领域。
中报显示，华夏银行上半年不良贷款余额83.08亿元，比上年末增加8.65亿元；不良贷款率0.93%，比上年末上升0.03个百分点。
报告称，行业不良贷款率超过平均比例的主要是批发和零售业、制造业、科学研究和技术服务业。受区域风险形势影响，华东地区不良贷款率超过平均比例，达到1.34%。
“不良贷款余额和不良贷款率有所上升,但总体风险可控”，浦发银行中报称。截至报告期末，按五级分类口径统计，该行后三类不良贷款余额为176.32亿元，比2013年年底增加45.71亿元；不良贷款率为0.93%，较2013年年末上升0.19个百分点。
其中，制造业不良贷款率为2.16%，较去年年底的1.6%上升较快，批发和零售业不良贷款率为1.64%。
平安银行截至中期的不良贷款余额86.68亿元，较年初增幅14.95%；不良贷款率0.92%，较年初上升0.03百分点；不良贷款主要集中在个贷、制造业和商业，占不良贷款总额的98%。
与其余两家银行不同的是，平安银行在分析其不良贷款主因时称，个贷不良贷款增加较快，“主要是本行主动进行资产结构调整，减少风险低、收益低的房地产按揭贷款，在风险可控的前提下，适度增加了信用卡、汽融、新一贷等收益高的个贷产品。其中，信用卡不良贷款率为1.79%，较年初上升0.21个百分点，主要是由于信贷投放的策略性调整，减少低收益客户的信贷投放，在改善组合结构和提高组合收益的情况下，组合风险在短期内有所上升”。